옵션 포함 실질 보유 간주 지분 20.98%, 잔여 56만 2528주는 2028년 3월까지 매입 권리 보유
이 펀드와 무한책임사원(GP)인 코타르바 파트너스 앤드 코(Kotarba Partners & Co, LLC), 이 회사의 매니징 멤버 스콧 코타르바(Scott Kotarba) 등 공동 보고자들은 10월 2일(현지시간) 미국 증권거래위원회(SEC)에 대량보유 보고서(Schedule 13D)의 첫 번째 수정 보고서를 제출했다. 지분율 산정 기준은 회사가 분기보고서(10-Q)에 기재한 7월 14일 기준 발행주식 352만 113주다.
1차 거래는 펀드가 지난 8월 6일 매도인 오리건 커뮤니티 재단(The Oregon Community Foundation)과 맺은 주식 매매 계약에 따른 것이다. 펀드는 운전자본으로 약 32만 5611달러를 지급했으며, 거래는 거래소 밖에서 개별 협상 방식으로 이뤄졌다. 계약 체결 시점에 지급한 대가는 없었다.
잔여 주식 매입 옵션과 행사 조건
펀드는 나머지 주식에 대해 매입할 권리는 있으나 의무는 없는 옵션을 보유한다. 주당 1.85달러에 17만 6006주를 추가로 사들일 수 있고, 최대 38만 6522주는 종결일 직전 영업일까지 30거래일 연속 나스닥 거래량가중평균가격(VWAP)의 85%를 적용하되 주당 최저 1.85달러, 최고 4.00달러 범위에서 정해지는 가격에 매입할 수 있다.옵션은 2028년 3월 31일까지 매도인에게 서면으로 통지해 수시로 행사할 수 있으며, 거래는 통지 후 10영업일 이내에 종결된다. 1회 추가 매입 규모는 최소 5만 주이며, 남은 주식이 5만 주보다 적으면 잔여분 전부를 사야 한다.
보고서에 따르면 추가 17만 6006주 매입에는 약 32만 5611달러가 더 필요하다. 38만 6522주의 매입 대금은 행사 전 평균 주가를 기준으로 정해져 현재로서는 확정할 수 없으며, 총액은 최소 약 71만 5066달러, 최대 154만 6088달러다.
아직 매입하지 않은 56만 2528주에 대해서는 거래 종결 전까지 매도인이 명의상·실질 소유권과 의결권, 처분권, 배당 수령권을 그대로 갖는다. 대신 매도인은 옵션 기간 동안 해당 주식을 매도하거나 담보로 제공할 수 없고, 헤지·파생 거래도 할 수 없다.
직접 보유분과 이사회 참여
실질 보유 간주 73만 8534주 가운데 펀드가 직접 보유하며 의결권과 처분권을 행사할 수 있는 주식은 1차 매입분 17만 6006주다. 나머지 56만 2528주는 옵션을 모두 행사했다는 가정에 따른 수치로, 60일 이내에 행사할 수 있는 권리여서 SEC 규칙(Rule 13d-3(d)(1)(i))상 실질 보유로 간주된다. GP와 스콧 코타르바가 보고한 주식은 펀드 보유분과 같은 주식이라 합산되지 않는다.스콧 코타르바는 8월 10일부로 주잇 카메론 트레이딩 이사회 이사로 선임됐다. 보고자들은 그가 어느 보고자의 대표나 지명인도 아닌 개인 자격으로 이사직을 맡고 있으며, 이사 선임은 매매 계약의 조건이나 대가가 아니었다고 밝혔다. 보고자 측에는 이사를 지명할 계약상 권리가 없다.
보고자들은 투자 목적으로 이번 권리를 취득했다고 밝혔다. 투자를 계속 검토하면서 경영진, 이사회, 다른 주주 등과 회사의 사업과 운영, 자본 구조를 논의할 수 있다고 했다. 회사의 재무 상태와 전략 방향, 시장 상황 등에 따라 옵션 전부 또는 일부 행사, 주식 추가 취득이나 처분 등의 조치를 할 수 있다고 덧붙였다.
주잇 카메론 트레이딩은 미국 오리건주 노스 플레인스에 본사를 두고 있다.
주지숙 데이터투자 기자 pr@datatooza.com
