테스트 재개 전까지 1500만 달러 회전신용 인출 제한…브루독·라이프·헬로MD 인수 내역도 공개
8일(현지시간) 틸레이 브랜즈가 미국 증권거래위원회(SEC)에 제출한 분기보고서(10-Q)에 따르면, 자회사 아메리칸 베버리지 크래프츠 그룹(American Beverage Crafts Group Inc.)은 지난 7일 뱅크오브아메리카(Bank of America, N.A.) 등 대주단과 7차 신용약정 개정안을 체결했다. 이번 공시는 같은 날 발표한 2027 회계연도 1분기 실적 공시에 이은 후속 공시다.
개정안에 따라 2027 회계연도 1분기(2026년 6~8월)에는 재무약정 테스트를 하지 않는다. 이후 기간에 적용되는 최대 연결 레버리지 비율, 최소 연결 EBITDA, 최소 유동성 요건 등 재무약정도 수정됐다. 회사는 이에 따라 재무약정 테스트가 재개될 때까지 1500만 달러 규모의 회전신용 한도에서 인출할 수 없다고 밝혔다. 8월 31일 기준 이 회전신용 한도의 인출 잔액은 없다.
회사는 이번 개정이 향후 재무약정 준수를 보장하지 않는다고 밝혔다. 앞으로 재무약정을 지키지 못하고 면제나 개정도 받지 못하면 대주단이 약정 해지, 미상환 채무의 즉시 상환 청구, 연체이자 부과, 담보권 행사 등에 나설 수 있다는 설명이다.
앞서 이 자회사는 7월 24일 6차 개정을 통해 회전신용 한도를 2500만 달러에서 1500만 달러로 줄이고 재무약정 일부를 변경했다. 6차 개정안에는 5월 29일 이뤄진 1000만 달러의 자발적 조기 상환도 반영됐다.
브루독 자산 인수 대금 5407만 달러
분기보고서에는 2026 회계연도 4분기(2026년 3~5월)에 마무리한 브루독(BrewDog) 자산 인수 내역도 담겼다. 총 인수 대금은 현금 5407만 3000달러이며, 회사는 취득 자산의 공정가치를 아직 평가하고 있다. 가장 큰 거래는 3월 2일 영국 자회사 틸레이 UK(Tilray Brands UK Ltd)가 스코틀랜드 도산법에 따른 사전계획형 관리절차(pre-packaged administration)를 통해 브루독의 스코틀랜드 양조장·증류소, 온라인·소매 사업, 펍 11곳, 전 세계 지식재산권(IP)을 4422만 달러(3300만 파운드)에 사들인 것이다.이어 3월 9일 호주 양조장과 접객 시설 2곳을 명목상 대가에 인수했고, 3월 23일에는 영국 펍 5곳을 56만 달러(41만 8000파운드)에 추가로 취득했다. 미국에서는 오하이오주 콜럼버스의 양조장·펍·호텔과 오하이오·네바다주 펍 자산을 929만 3000달러에 사들여 4월 1일부터 지배력을 확보했다.
회사는 브루독 인수가 2025년 6월 1일 이뤄졌다고 가정하면 전년 동기(2025년 6~8월) 매출이 약 6483만 8000달러 늘고 순손익은 약 980만 7000달러 개선됐을 것이라는 비감사 프로포마 수치를 제시했다.
의료용 대마초 플랫폼 인수와 자회사 매각
회사는 또 4월 15일 간접 완전 자회사 틸레이 라이프(Tilray Lyphe UK Limited)를 통해 영국의 의료용 대마초 클리닉·디지털 약국 플랫폼 라이프 그룹(Lyphe Group)을 307만 4000달러(220만 파운드)에 인수했다. 대금 가운데 279만 5000달러는 보통주 39만 8666주로, 27만 9000달러는 현금으로 지급했다.7월 10일에는 자회사 아프리아(Aphria Inc.)가 디지털 헬스케어·환자 관리 플랫폼 헬로MD(HelloMD Corporation)를 현금 72만 달러(100만 캐나다달러)에 인수했다. 회사는 헬로MD 인수로 캐나다에서 환자 직접 대상 의료용 대마초 사업 역량을 넓힐 것으로 기대한다고 밝혔다.
9월에는 90%를 보유한 청산 중인 자회사 콜카나(Colcanna S.A.S. en Liquidación) 지분을 명목상 현금 대가를 받고 매각했으며, 매수자가 이 자회사의 부채를 모두 떠안았다. 또 9월 부채-주식 교환 이후 2027년 6월 15일 만기 전환사채의 잔여 원금은 10월 8일 기준 5200만 달러다.
틸레이 브랜즈는 캐나다, 미국, 유럽, 호주, 중남미에서 대마초 제품, 헴프 식품, 크래프트 음료 사업을 영위하고 있다. 본사는 캐나다 온타리오주 리밍턴과 미국 뉴욕에 있다.
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주지숙 데이터투자 기자 pr@datatooza.com
