호텔신라, 목표가 10%↓ 7만2000원 제시-키움證

키움증권은 15일 호텔신라에 대한 투자의견을 매수, 목표주가를 7만2000원으로 제시했다. 이날 제시한 목표주가는 이전에 키움증권이 제시한 목표주가 8만원 대비 10% 낮은 수준이다.


키움증권 박상준,신대현 애널리스트가 작성한 호텔신라 리포트 주요내용은 아래와 같다.

▶ 호텔신라의 1분기 연결기준 영업이익은 202억원(YoY -41%)으로 시장 컨센서스를 하회할 것으로 전망된다.
▶ 국내 면세점 실적 회복에도 불구, 해외공항점 임차료 부담이 확대되었기 때문이다.
▶ TR 부문은 해외공항점의 임차료 부담이 지속되고 있으나, 그룹투어 매출 증가와 체화재고 소진 부담 해소로 인해, 전분기 대비 증익이 전망된다.
▶ 호텔/레저 부문은 비수기에도 수요가 견조하나, 수선비/소모품비 등의 증가로 인해, 전년동기 대비 소폭 감익이 전망된다.

주지숙 데이터투자 기자 pr@datatooza.com