- 미국 GNY 지분 100%·노르웨이 GO 지분 41.07% 취득, 자기자본 대비 40.19%
총 양수금액은 3314억 8945만 2067원이다. 이는 HD현대마린솔루션의 2025년 12월 31일 연결재무제표 기준 자기자본인 8247억 2485만 5468원의 40.19%에 해당하는 규모이며, 총자산인 1조 2723억 2005만 8801원 대비로는 26.05% 수준이다.
HD현대마린솔루션은 글로벌 기술서비스 역량 및 해외 서비스 네트워크 확보를 통한 사업 경쟁력 강화를 목적으로 이번 인수를 결정했다. 양수예정일자는 2027년 2월 28일이다.
거래상대방은 Kasper Family Holdings LLC, Bayley Family Holdings LLC, Strand Family Holdings LLC 등 3개 회사다. 거래대금은 현금으로 지급하며, 각 거래상대방별로 1104억 9648만 4022원(8250만 9322달러)씩 균등 배분해 지급한다. 자금은 HD현대마린솔루션이 IPO 공모자금인 자체 보유자금으로 조달할 계획이다.
인수 대상인 GNY와 GO는 선박 및 육상 엔진·기계설비의 유지보수와 엔지니어링 서비스를 주요 사업으로 영위하고 있다. HD현대마린솔루션 측은 GO의 잔여 지분은 GNY 및 Goltens 그룹 내 관계회사가 보유하고 있어, GNY 지분 100.00%와 GO 지분 41.07%를 동시에 취득하고 그룹 내 순환·교차 보유구조를 고려할 경우 실질 지분율은 100.00%가 된다고 설명했다.
이번 거래의 외부평가기관인 삼덕회계법인은 현금흐름할인법을 적용해 양수대상자산의 가치를 최소 2억 1628만 6000달러에서 최대 2억 6106만 9000달러로 산출했다. 실제 양수 예정가액인 2억 4752만 7966달러에 대해서는 중요성의 관점에서 부적정하다고 판단할 만한 근거가 발견되지 않았다는 의견을 제시했다.
최근 시장 조회 자료에 따르면 HD현대마린솔루션의 최근 4분기 합산(연결 2025년 3분기~2026년 2분기) 매출액은 2조 1844억 381만 6563원, 영업이익은 3751억 4343만 9865원이다. 2026년 6월 30일 기준 자본총계(자기자본)는 8921억 1663만 5085원, 현금 및 현금성자산은 4564억 4068만 588원이다.
박승호 데이터투자 기자 shpark@datatooza.com
