조정 EBITDA 2억 6900만 달러로 8% 증가…주주 환원에 1억 2500만 달러 투입
비일반회계기준(Non-GAAP) 지표인 조정 EBITDA는 전년 동기 대비 8% 증가한 2억 6900만 달러를 기록했다. 조정 희석 주당순이익은 14% 증가한 1.88달러였으며, 고객당 매출(VPG)은 전년 동기 대비 2% 증가한 3,318달러를 나타냈다. 총 VOI(바케이션 오너십 이자) 매출은 전년 동기 대비 6% 증가한 6억 9300만 달러를 기록했다.
사업 부문별로 살펴보면, 바케이션 오너십 부문 매출은 전년 동기 대비 6% 증가한 9억 700만 달러, 조정 EBITDA는 전년 동기(2억 1800만 달러) 대비 약 13% 증가한 2억 4700만 달러를 달성했다. 반면 트래블 앤 멤버십 부문 매출은 전년 동기 대비 5% 감소한 1억 5700만 달러를 기록했으며, 조정 EBITDA는 11% 감소한 4900만 달러로 집계됐다. 이는 거래당 매출이 12% 감소하면서 거래 매출이 800만 달러 줄어든 영향이 컸다.
재무 및 현금흐름 현황을 보면, 트래블 플러스 레저는 2분기 중 이자율 6.25%의 선순위 담보 채권 9억 달러를 발행했다. 회사는 이 채권 발행으로 조달한 자금을 2026년 7월 만기 예정이었던 6억 5000만 달러 규모의 6.625% 담보 채권 전액 상환, 회전 신용 한도 하의 미상환 차입금 상환, 발행 관련 수수료 및 비용 지급, 그리고 일반 기업 목적에 사용했다. 2026년 6월 30일 기준 회사의 기업 부채는 37억 달러로, 자산유동화증권 수취채권 포트폴리오 관련 비소구 채권 20억 달러는 제외된 수치다. 상반기(6개월 누적) 영업활동 현금흐름은 2억 5800만 달러, 조정 자유현금흐름은 9500만 달러를 기록했다.
주주 환원 정책과 관련해 회사는 2분기 동안 총 1억 2500만 달러를 주주에게 환원했다. 구체적으로는 3700만 달러(주당 0.60달러)의 현금 배당금을 지급했으며, 8800만 달러를 투입해 보통주 120만 주를 주당 평균 69.50달러에 매입했다. 6월 30일 기준 남은 자사주 매입 승인 잔액은 7억 4500만 달러다. 또한 회사는 리조트 포트폴리오 최적화를 위한 이니셔티브의 일환으로 2분기 중 600만 달러, 상반기 누적 기준 2500만 달러의 재고자산 감액 및 손상차손을 인식했다.
트래블 플러스 레저는 향후 실적 전망(가이던스)도 제시했다. 2026년 3분기 가이던스로 조정 EBITDA 2억 7500만~2억 8500만 달러, 총 VOI 매출 7억~7억 4000만 달러, VPG 3,300~3,350달러를 전망했다. 아울러 2026년 연간 조정 EBITDA 가이던스 범위를 기존보다 상향 조정해 10억 6500만~10억 8500만 달러로 제시했다. 연간 총 VOI 매출은 26억~26억 7500만 달러, 연간 VPG는 3,325~3,375달러로 예상했다.
트래블 플러스 레저는 전 세계 여행객에게 매년 600만 회 이상의 휴가를 제공하는 레저 여행 기업이다. 클럽 윈덤(Club Wyndham), 월드마크(WorldMark), RCI 등 바케이션 오너십 및 트래블 클럽 브랜드를 운영하고 있으며, 전 세계에 1만 9000명 이상의 직원을 두고 있다.
#트래블플러스레저 #TNL #실적발표 #베케이션오너십 #조정EBITDA
※ 본 보고서는 AI가 생성한 참고 자료로, 번역 과정 및 기사 작성 과정에서 문맥상 오류가 포함될 수 있습니다.
투자 판단의 최종 책임은 투자자 본인에게 있으며, 본 자료를 투자 결정의 근거로 단독 활용하지 않도록 주의하시기 바랍니다.
데이터투자 공시팀 pr@datatooza.com
